ถ้าธนาคารออมสินอยู่ในตลาดหุ้น จะใหญ่ขนาดไหน ? | MONEY LAB
หากพูดถึงธนาคารขนาดใหญ่ในประเทศไทย หลายธนาคารก็จดทะเบียนอยู่ในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทยกัน

แต่ยังมีอีกหนึ่งธนาคารรัฐวิสาหกิจขนาดใหญ่ อายุกว่า 100 ปี ที่ยังอยู่นอกตลาดหุ้น นั่นคือ ธนาคารออมสิน

แล้วสงสัยไหมว่า ถ้าธนาคารออมสินเข้าตลาดหุ้น จะใหญ่ขนาดไหน ? MONEY LAB จะเล่าเรื่องการเงิน ที่โรงเรียนไม่เคยสอนให้เข้าใจ

ธนาคารออมสิน ถูกก่อตั้งขึ้นในปี 2456 ตามพระราชประสงค์ของพระบาทสมเด็จพระมงกุฎเกล้าเจ้าอยู่หัว รัชกาลที่ 6

ที่ทรงตระหนักถึงความสำคัญของการเก็บรักษาทรัพย์ให้ปลอดภัยจากโจรผู้ร้ายในสมัยนั้น และในขณะเดียวกัน ก็ทรงต้องการปลูกฝังให้ประชาชนชาวสยาม รู้จักการเก็บออมเงิน

ปัจจุบันธนาคารออมสิน มีสถานะเป็นรัฐวิสาหกิจ สังกัดกระทรวงการคลัง ที่มีความสำคัญต่อระบบเศรษฐกิจของประเทศเป็นอย่างมาก

โดยนับเป็นหนึ่งในสถาบันการเงินเฉพาะกิจ (Specialized Financial Institutions) หรือ สถาบันการเงินที่มีกฎหมายเฉพาะจัดตั้งขึ้น โดยมีจุดประสงค์หลัก ประกอบด้วย

-เพื่อให้ประชาชนเข้าถึงแหล่งเงินทุนได้อย่างทั่วถึง

-เป็นเครื่องมือทางการเงินการคลัง ในการสนับสนุนเศรษฐกิจ เพื่อพัฒนาประเทศ

-ให้ความรู้ทางการเงินแก่ลูกค้าและประชาชน

ซึ่งรัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลัง มีอำนาจสูงสุดในการกำกับดูแล และมอบหมายให้ธนาคารแห่งประเทศไทย กำกับความมั่นคง

โดย 6 เดือนแรก ตามปีงบประมาณ 2566 ธนาคารออมสินถือเป็นรัฐวิสาหกิจที่นำส่งรายได้เข้าแผ่นดิน 8,055 ล้านบาท

ซึ่งมากที่สุดเป็นอันดับ 4 ของบรรดารัฐวิสาหกิจทั้งหมด
เป็นรองแค่ สำนักงานสลากกินแบ่งรัฐบาล, ปตท. และการไฟฟ้าส่วนภูมิภาค เท่านั้น

ที่น่าสนใจคือ ณ สิ้นปี 2565 ธนาคารออมสินมีสินทรัพย์รวมกว่า 3.1 ล้านล้านบาท โดยสินทรัพย์หลัก ๆ ก็จะเป็นเงินที่ปล่อยสินเชื่อ 2.3 ล้านล้านบาท

หากลองนำไปเทียบกับสินทรัพย์ของธนาคารที่อยู่ในตลาดหุ้นไทย ก็จะใหญ่กว่า

-ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จำกัด (มหาชน) หรือ BAY ที่ 2.6 ล้านล้านบาท

-ธนาคารทหารไทยธนชาต จำกัด (มหาชน) หรือ TTB ที่ 1.8 ล้านล้านบาท

ขณะที่ ธนาคารออมสินมีส่วนของผู้ถือหุ้น หรือมูลค่าทางบัญชีที่ 0.2 ล้านล้านบาท และมีหนี้สินอยู่ที่ 2.9 ล้านล้านบาท

ซึ่งส่วนใหญ่ของหนี้สินก็จะเป็นเงินฝาก โดยธนาคารออมสินมีปริมาณเงินฝากกว่า 2.6 ล้านล้านบาท มากกว่าเอสซีบี เอกซ์ หรือ SCB ที่ 2.5 ล้านล้านบาท

ผลประกอบการของ ธนาคารออมสิน ที่ผ่านมา

ปี 2565 รายได้ 76,780 ล้านบาท กำไร 27,350 ล้านบาท
ปี 2564 รายได้ 74,890 ล้านบาท กำไร 25,379 ล้านบาท

สัดส่วนรายได้ของธนาคารออมสินมาจาก

-รายได้จากดอกเบี้ย 76%

-ธุรกรรมนโยบายรัฐ 14%

-ค่าธรรมเนียมและบริการ 5%

-รายได้จากการดำเนินงานอื่น ๆ 3%

-เงินปันผล 2%

โดยอัตรากำไรสุทธิของธนาคารออมสิน อยู่ที่ 34% มากกว่าธนาคารที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์หลายธนาคาร อย่างเช่น

-ธนาคารกรุงไทย จำกัด (มหาชน) หรือ KTB ที่ 25%

-ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จำกัด (มหาชน) หรือ BAY ที่ 22%

-ธนาคารทหารไทยธนชาต จำกัด (มหาชน) หรือ TTB ที่ 17%

ทีนี้มาถึงคำถามสำคัญว่า ถ้าธนาคารออมสินอยู่ในตลาดหุ้นไทย จะมีมูลค่าเท่าไร ?

หากเราไปใช้ค่าเฉลี่ย P/E ของกลุ่มธนาคารในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย ที่เท่ากับ 9 เท่า

เมื่อนำมาคูณกับตัวเลขผลกำไรปีล่าสุดของธนาคารออมสิน

ธนาคารออมสิน จะมีมูลค่าสูงถึง 228,400 ล้านบาท

หรือมากกว่ามูลค่าบริษัทของ ธนาคารซีไอเอ็มบีไทย, ธนาคารทิสโก้ และธนาคารเกียรตินาคินภัทร รวมกัน เลยทีเดียว..

References
-https://www.gsb.or.th/about/
-รายงานประจำปี ธนาคารออมสิน ปี 2565
-รายงานของผู้สอบบัญชีและงบการเงิน ธนาคารออมสิน ปี 2565
-https://www.bot.or.th/th/our-roles/financial-institutions/sfi-supervisions.html
-แบบแสดงรายการข้อมูลประจำปี/รายงานประจำปี 2565, ธนาคารกรุงเทพ จำกัด (มหาชน)